怎么确定投资组合权重？
假设题主的问题是"如何根据风险厌恶程度和期望收益率，来设定不同资产的组合权重？" 那么答案就是，不存在一个放之四海而皆准的公式或者方法。 这是因为影响金融理财决策的因素有很多，对于同一个因素人们的态度也不尽相同（比如对风险的厌恶），因此就需要考虑多个因素的影响及其相互作用。 于是，最靠谱的做法就是基于因素分析的原理，寻找主要的影响因素，并通过主成分分析等方法将其降维处理，进而构建出组合权重设定的量化模型。
下面简单介绍因子分析和主成分分析的基本原理。 假设我们希望能构建一个包含两个因子的模型，用来预测投资者偏好的组合权重。先给出两个因子的预测效果： 可以看到，尽管只用了两个因子，但是模型的拟合效果还是不错的。接下来需要做的，就是找到这两个能够较好解释投资者偏好的因子。
这里采用因子分析中的主成分分析法。其基本原理是将原始变量进行线性组合，得到一组新的不可观测的分量，即主成分。前k个主成分的特征值大于1，可以比较理想地表示原有变量所具有的信息量。只要选取前k个特征值最大的主成分，就可以保留原有的大部分信息。其中第一个主成分总是方差最大的，代表了所有变量总体的变动情况；第二个主成分反映了所有变量中两个变量相互独立的情况，以此类推。 基于上述原理，我们可以通过计算得出投资者偏好组合权重的k个主成分。然后通过简单的加权和计算就可以得到最终的中性概率分布。